Zufällige Walk Index Forex

Random Walk Index (RWI) Michael Poulos ist ein Erfinder des Random Walk Index. Sein Ziel war es, einen Indikator zu entwickeln, der eine bessere Wirkung als eine fixierte Rückblickperiode und jede herkömmliche Glättungstechnik haben würde. Die Basis des RWI ist eine Theorie des kürzesten Weges von einem Punkt zum anderen. Falls die Preise für eine Periode zu weit von der Linie entfernt bleiben, wird die Bewegungseffizienz als minimal angesehen. Sehr zufällige Bewegung erzeugt erheblich fluktuierende RWI. Die Anzahl der Perioden, die von Poulos für eine effektive RWI-Anwendung empfohlen wird, beträgt 2 bis 7 für die kurzfristige, ob die langfristige von 8 bis 64 Perioden erfordert. Es wird getan, um die kurzfristigen Schwankungen und langfristigen Trends zu zeigen. RWI-Spitzenzeiten kurzfristig zeigen mit den Preisniveaus an, ob sein Unterseiten beschreiben Sie die Preise sinken. Die Langzeitanalyse beschreibt RWI-Peaks über 1,0 als Hinweis auf einen verlässlichen Aufwärtstrend. Stabile Abwärtstrends werden durch RWI unter niedrigen Werten über 1,0 angezeigt. Langfristige RWI-Werte von Highs liegen über Null und das Langzeit-RWI von Tiefs liegt über 1,0, das Handelssystem, das RWI verwendet, sollte kurz dauern (oder long eingeben). Close long (oder enter short) findet statt, wenn das RWI der Tiefstwerte über 1,0 liegt und das kurzfristige RWI mit den Höchstwerten 1,0 übersteigt. RWI ist das Verhältnis der tatsächlichen Preisentwicklung zu einem zufälligen Weg. Wenn die Bewegung die letztere zusammen mit dem aktuellen Trend übersteigt, sollte der Index 1,0 übersteigen. Random Walk Theory BREAKING DOWN Random Walk Theory Ein Anhänger der zufälligen Walk Theorie hält es für unmöglich, den Markt zu übertreffen, ohne zusätzliches Risiko einzugehen. Kritiker der Theorie behaupten jedoch, dass Aktien die Preisentwicklung im Laufe der Zeit behaupten, dass es möglich sei, den Markt durch sorgfältige Auswahl von Ein - und Ausspeisepunkten für Beteiligungen zu übertreffen. Effiziente Märkte sind zufällig Diese Theorie erhöhte eine Menge Augenbrauen im Jahr 1973, als Autor Burton Malkiel schrieb eine zufällige Walk Down Wall Street. Das Buch popularisierte die effiziente Markthypothese, eine frühere Theorie von der University of Chicago Professor William Sharp gestellt. Die effiziente Markthypothese besagt, dass die Aktienkurse alle verfügbaren Informationen und Erwartungen vollständig widerspiegeln, so dass die aktuellen Kurse die beste Annäherung des Unternehmenswerts sind. Dies würde jedermann davon abhalten, fehlerhafte Aktien konsistent zu nutzen, da die Preisbewegungen weitgehend zufällig sind und von unvorhergesehenen Ereignissen getrieben werden. Sharp und Malkiel schlussfolgerten, dass die Anleger aufgrund der kurzfristigen Zufälligkeit der Renditen besser in einen passiv verwalteten und gut diversifizierten Fonds investieren würden. In seinem Buch, Malkiel theoretisiert, dass ein mit verbundenen Augen Affe werfen Darts auf einer Zeitung Finanzseiten konnte ein Portfolio, das genau so gut wie ein sorgfältig von Experten ausgewählt würde wählen. Geben Sie die Dart-Wurf-Affen 1988, schuf das Wall Street Journal einen Wettbewerb, um Malkiels Random Walk Theorie durch die Schaffung der jährlichen Wall Street Journal Dartboard Contest, Lochfraß professionelle Investoren gegen Darts für stock-picking Vormachtstellung. Wall Street Journal-Mitarbeiter spielten die Rolle der Dart-Werfen Affen. Nach 100 Wettbewerben stellte das Wall Street Journal die Ergebnisse vor, bei denen die Experten 61 der Wettkämpfe gewonnen und die Dartwerfer mit 39 gewonnen wurden. Die Experten konnten den Dow Jones Industrial Average (DJIA) nur in 51 Wettbewerben übertreffen. Malkiel kommentiert, dass die Experten-Picks durch den Publikumssprung im Preis einer Aktie, die tendenziell auftreten, wenn Bestands-Experten eine Empfehlung zu unterstützen unterstützt wurden. Passive Management Befürworter behaupten, dass, weil die Experten konnten nur den Markt zu schlagen die Hälfte der Zeit, die Investoren wäre besser dran investieren in einem passiven Fonds, die weit niedrigere Verwaltungsgebühren Gebühren.